NFT AS A TOOL FOR INTERNATIONAL SETTLEMENTS AND DIGITAL ART

Abstract

The article examines NFTs as unique digital assets that combine the spheres of finance, business, and art. It presents the characteristics of the global NFT market and the features of NFTs as a tool for international settlements and digital art. Examples of NFT applications in various countries are disclosed. The authors consider issues of legal regulation of NFT in international settlements and as a tool for digital art.

Full Text

Мир финансов переживает глубокую трансформацию под влиянием стремительного технологического прогресса и возрастающего интереса к цифровым инновациям. В самом центре этих перемен оказываются NFT (non-fungible token) – уникальные цифровые активы, которые соединяют в себе сферы финансов, бизнеса и искусства. В отличие от привычных криптовалют, NFT представляет собой оцифрованную версию реального объекта, гарантируя уникальное право собственности, которое обеспечивается технологией блокчейн, чаще всего Ethereum [3].

NFT открывают перед современным обществом удивительное разнообразие форм и возможностей. Они охватывают не только цифровое искусство, но и внутриигровые предметы, коллекционные карточки, а также инновационные проекты, связанные с искусственным интеллектом. Популярность NFT растет благодаря поддержке знаменитостей, создающих собственные токены и привлекающих внимание аудитории [5].

Децентрализованный характер NFT устраняет необходимость в центральном органе, предоставляя владельцам больший контроль и конфиденциальность. Децентрализованные системы более устойчивы к взлому, прозрачны и подотчетны, а также обеспечивают гибкость и масштабируемость, что особенно важно для современных цифровых платформ [10].

Стремительный рост рынка NFT подтверждается впечатляющей статистикой: обороты исчисляются миллиардами долларов, а динамика с 2021 года демонстрирует многократное увеличение объёмов и оптимистичные прогнозы на будущее. NFT используются не только в развлечениях, но и в метавселенных, образовании и корпоративном секторе, где такие компании, как Nike и Coca-Cola, применяют их для взаимодействия с потребителями [3].

Крупные компании, в том числе Samsung, Adidas и Sotheby’s, уже приобрели свои участки в этом виртуальном пространстве, а Sotheby’s даже организовал первый аукцион прямо внутри метавселенной. Корпоративные гиганты, вроде Nike, Coca-Cola и McDonald’s также активно выпускают собственные NFT-коллекции, интегрируя инновационные технологии в свои маркетинговые и финансовые стратегии. По оценкам экспертов, в 2021 году объём рынка NFT достиг двадцати пяти миллиардов долларов, а к 2025 году может превысить восемьдесят миллиардов. При этом средняя стоимость большинства токенов остаётся на уровне до двухсот долларов, что делает рынок доступным для широкой аудитории и способствует массовому вовлечению как коллекционеров, так и художников.

NFT-технология также находит применение за пределами искусства – в образовании (цифровые дипломы), бизнесе, игровой индустрии и даже в удостоверении личности. Это подтверждает её универсальность и потенциал для дальнейшего развития [8].

Однако несмотря на впечатляющий рост и широкое внедрение NFT в различные сферы, технология сталкивается с определёнными трудностями. Среди них – высокая волатильность рынка, экологические проблемы, связанные с энергозатратами майнинга, а также риски мошенничества и кражи токенов на торговых площадках. Кроме того, усиливается давление со стороны регулирующих органов и растёт конкуренция со стороны новых технологий [9].

В эпоху цифровизации финансовых отношений, цифровые финансовые активы (ЦФА) и цифровая валюта становятся ключевыми инструментами, открывающими новые возможности для инвестиций и платежей. Их уникальность, прозрачность и технологическая основа делают NFT перспективным направлением для развития глобального арт-рынка и цифровой экономики в целом [6]. ЦФА, представляющие собой токенизированные цифровые права, обеспечивают эффективное управление инвестициями и повышенную защиту от мошенничества благодаря блокчейну. На сегодняшний день искусство является доходным активом с большой долей риска для неквалифицированных участников рынка. Наличие предметов искусства в инвестиционном портфеле является способом защиты инвестиций от воздействия политических и экономических кризисов, а также инфляции и надзора государства. По данным исследования Цинпин Мей и Майкла Мозеса, в период с 1950-1999 гг. доходность предметов искусства в среднем была сравнима с доходностью акций за этот же период, а с 2000 года индекс Мей-Мозеса опережает индекс S&P 500 [1].

В условиях растущей цифровизации мировой экономики международное сотрудничество в сфере регулирования цифровых финансовых инструментов становится неотъемлемым условием для создания эффективной системы контроля и минимизации рисков [4].

NFT за последние годы превратились не только в символ цифрового искусства, но и в полноценный инструмент для международных расчётов. Эксперименты в этой области затрагивают как крупные культурные институции, так и частные инициативы, а также платформенные решения, способные изменить подход к торговле цифровыми активами. Рассмотрим подробнее ключевые направления и примеры использования NFT в международных расчётах на рынке цифрового искусства. Одним из заметных примеров внедрения NFT в международные расчёты стал проект Эрмитажа по токенизации культурного наследия. С 2021 года музей реализует цифровые копии своих шедевров в формате NFT, включая такие произведения, как «Мадонна Литта» Леонардо да Винчи. В 2023 году Эрмитаж совместно с группой «Интеррос» и платформой «Атомайз» выпустил NFT на основе фресок школы Рафаэля XVI века. Вырученные средства направлялись на реставрацию других произведений искусства, что продемонстрировало не только коммерческий, но и социально-культурный потенциал NFT [7].

В 2024 году было анонсировано продолжение этого проекта: планируется выпуск токенов на картину Лукаса Кранаха-старшего, а также на уникальные предметы декоративно-прикладного искусства XVIII века. Таким образом, NFT становятся не только способом инвестирования, но и инструментом поддержки культурного наследия [7].

Ещё одним заметным шагом в развитии рынка стало появление платформы «Арт-Токен» на базе «Атомайз» в начале 2025 года. Здесь были выпущены NFT на четыре картины современных российских художников. Инвесторы, приобретая арт-токены, получают права на доход от продажи картин, а сделки автоматизированы с помощью смарт-контрактов. Особенность проекта – фиксированная минимальная доходность (15% годовых) и отсутствие верхнего порога доходности, что делает такие токены привлекательным инвестиционным инструментом [13]. На международном уровне самым громким кейсом стала продажа коллажа Beeple «Everydays: The First 5,000 Days» на аукционе Christie’s за 69,3 млн долларов в 2021 году [14].

Ключевую роль в развитии международных расчётов с использованием NFT играют специализированные платформы. Среди лидеров рынка – OpenSea, крупнейший маркетплейс, поддерживающий сделки на Ethereum и других блокчейнах, где представлен огромный выбор цифровых произведений и удобные механизмы расчётов в криптовалюте. Платформа Rarible выделяется демократичной системой управления, позволяющей пользователям напрямую влиять на развитие площадки через токены RARI. Foundation же ориентирована на высокое качество и тщательно отбирает художников, создавая пространство для элитного цифрового искусства. Для работы с этими платформами необходимы криптовалютные кошельки, такие как Bitget Wallet, которые обеспечивают безопасность и удобство операций с NFT.

Технологической основой международных сделок с NFT выступают смарт-контракты – специальные программы на блокчейне, которые автоматически исполняют условия сделки при наступлении определённых событий. Использование смарт-контрактов в NFT-транзакциях обеспечивает ряд преимуществ:

- автоматизация и отсутствие посредников: сделки проходят без участия третьих лиц, что ускоряет расчёты и снижает издержки.

- прозрачность и неизменяемость: все условия сделки и история владения токеном доступны для проверки в блокчейне, что минимизирует риски мошенничества.

- безопасность: смарт-контракты невозможно изменить после размещения, а выполнение операций не зависит от человеческого фактора.

- универсальность: смарт-контракты можно настраивать под разные сценарии – от продажи произведений искусства до распределения роялти между авторами [11].

В случае продажи NFT-работы Beeple на аукционе Christie’s именно смарт-контракт на Ethereum обеспечил прозрачность аукциона и мгновенный переход права собственности к новому владельцу [16].

Однако важно помнить, что юридическая сила смарт-контрактов вне блокчейна пока не всегда признаётся, а приобретение NFT не обязательно означает получение авторских прав на сам цифровой объект. Эти нюансы подчеркивают необходимость четкого понимания правовых аспектов, регулирующих эту инновационную сферу. Вопросы правового регулирования NFT и цифровых активов становятся все более актуальными в международной практике, поскольку определяют условия для безопасного и законного участия в этом развивающемся рынке [2].

Вопросы правового регулирования NFT и цифровых активов становятся всё более значимыми на международной арене, ведь именно они определяют условия для безопасного и легального участия в стремительно развивающемся рынке. Несмотря на бурное развитие индустрии, правовая база пока остаётся фрагментарной и противоречивой. В разных странах NFT могут трактоваться совершенно по-разному: где-то их считают цифровыми активами, где-то – ценными бумагами или объектами авторского права, а иногда они вовсе не имеют чёткого статуса. Это порождает сложности с определением границ прав собственности и использования контента, что, в свою очередь, создаёт риски для покупателей и правообладателей. Дополнительные проблемы вызывает недостаточная проверка авторских прав при выпуске токенов, что приводит к судебным спорам. Вопросы налогообложения остаются нерешёнными, а отсутствие универсальных стандартов AML/KYC повышает угрозу мошенничества и отмывания денег. Потребители оказываются уязвимы из-за нехватки специальных норм защиты, а технологические риски – от уязвимости смарт-контрактов до потери доступа к токенам – требуют особого внимания. Наконец, обсуждаются экологические и социальные аспекты, связанные с высоким энергопотреблением при создании и торговле NFT [12].

В Европейском Союзе регулирование NFT строится на уже существующих нормах авторского и финансового права, а также на законах о защите персональных данных. Создатели цифрового искусства сохраняют за собой авторские права, а покупатели токенов приобретают право владения и возможность перепродажи, однако сами цифровые объекты зачастую остаются в распоряжении авторов, если иное не предусмотрено договором. В ЕС активно применяются такие нормативные акты, как GDPR и регламент MiCA, а также директивы, регулирующие финансовые услуги и противодействие отмыванию денег. Вопросы налогообложения решаются на национальном уровне, а доходы от продажи NFT облагаются налогом на прирост капитала. Права потребителей защищены общеевропейскими директивами, которые гарантируют доступ к информации и возможность отказаться от сделки.

В Соединённых Штатах правовой режим NFT базируется на традиционных законах об авторском праве, коммерческих операциях и защите персональных данных. Продажа токенов рассматривается как событие, влекущее налоговые обязательства, а финансовые регуляторы, такие как SEC, анализируют, подпадают ли NFT под определение ценных бумаг, что требует соблюдения специальных правил. Платформы, работающие с NFT, обязаны внедрять меры по борьбе с отмыванием денег и идентификации клиентов, а Федеральная торговая комиссия следит за честностью практик на рынке цифровых активов и обеспечивает защиту потребителей.

В Азии подходы к регулированию NFT заметно различаются. В Казахстане, например, невзаимозаменяемые токены пока не имеют отдельного правового статуса, но подпадают под общие нормы для цифровых активов с обязательным соблюдением требований AML и комплаенса. Международный финансовый центр «Астана» предлагает льготное налогообложение для операций с цифровыми активами, включая NFT. В Китае NFT рассматриваются как цифровые коллекционные предметы, при этом торговля криптовалютами запрещена, а в Японии правовой статус токенов зависит от их конкретного применения – будь то средство платежа или инвестиционный инструмент.

В России NFT признаются разновидностью цифровых финансовых активов, однако не считаются объектом интеллектуальной собственности. Продажа NFT облагается налогом на доходы физических лиц, а для юридических лиц применяется общий порядок налогообложения прибыли. При этом передача NFT не влечёт автоматического перехода авторских прав на цифровой объект, что требует отдельного оформления лицензий и договоров. Основным нормативным актом, регулирующим цифровые активы, является Федеральный закон № 259-ФЗ «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте и о внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» [15].

Мировое регулирование NFT и цифровых финансовых активов находится в процессе становления. Для дальнейшего развития рынка необходима гармонизация правовых норм, создание единых международных стандартов и усиление сотрудничества между странами. Это позволит повысить прозрачность, безопасность и доверие к NFT как инновационному инструменту в международной торговле цифровым искусством и финансовыми активами.

Ведущие мировые финансовые центры демонстрируют различные подходы к внедрению цифровых активов. Сингапур делает ставку на проактивное внедрение инноваций и создание благоприятной нормативной среды, а Великобритания придерживается более осторожной стратегии, акцентируя внимание на стабильности и контроле рисков. Эти примеры подтверждают: роль регуляторов в формировании эффективной инфраструктуры для работы с NFT и цифровыми активами невозможно переоценить.

Таким образом, NFT можно рассматривать как важный шаг на пути к созданию глобального рынка цифровых активов, где инновационные технологии открывают новые возможности для творчества, инвестиций и международного сотрудничества. Потенциал NFT как инструмента международных финансовых операций и торговли цифровым искусством огромен. Уже сегодня невзаимозаменяемые токены стали неотъемлемой частью цифровой экономики, а их универсальность позволяет применять эту технологию не только в искусстве, но и в образовании, бизнесе, игровой индустрии и других сферах. По мере дальнейшей цифровизации и глобализации финансовых рынков NFT способны сыграть ключевую роль в формировании новых, более эффективных и прозрачных моделей международных расчётов, способствуя развитию мировой цифровой экономики и культуры.